Pendahuluan

1. Trader harus belajar bagaimana menilai peluang menang.

2. Membaca memang bermanfaat, tetapi pengalaman adalah guru yang lebih baik.

3. Salah satu cara terbaik untuk meningkatkan keterampilan trading adalah dengan memperbaiki kesalahan masa lalu.

4. Kita harus menilai transaksi mana yang tidak tepat; transaksi dengan rasio risiko atau imbal hasil yang terlalu tinggi adalah transaksi yang tidak tepat, terlepas dari apakah hasilnya untung atau rugi.

5. Apa yang disebut trading dengan peluang tinggi, saya definisikan sebagai transaksi dengan rasio risiko atau imbal hasil yang rendah.

6. Secara umum, peluang trading dengan probabilitas tinggi seharusnya mengikuti arah tren utama pasar. Jika pasar sedang bullish, trader harus menunggu penarikan kembali dan berhasil menguji level support di bawahnya sebelum masuk untuk membeli. Meskipun melakukan short pada pergerakan penarikan dalam tren naik dapat menghasilkan keuntungan, itu adalah peluang dengan probabilitas lebih rendah dan harus dihindari sebisa mungkin. Trader dengan peluang tinggi tahu kapan harus menerima kerugian dan kapan harus terus menahan posisi yang menguntungkan. Trader tidak boleh terburu-buru untuk merealisasikan keuntungan.

7. Selain memastikan trading yang sukses terus menghasilkan keuntungan, mengetahui kapan harus merealisasikan keuntungan juga sangat penting.

8. Pentingnya keluar seringkali lebih besar daripada masuk, karena keluar adalah kunci untuk menentukan kerugian.

9. Gaya trading itu sendiri tidak begitu penting; asalkan memiliki disiplin yang ketat, menyusun strategi trading yang jelas, dan rencana manajemen modal, trader bisa menghasilkan uang.

10. Jika ingin menjadi trader dengan peluang tinggi, Anda harus memiliki rencana trading. Rencana ini mencakup strategi trading dan yang lebih penting, harus tahu cara mengelola risiko.

11. Setelah rencana disusun, bagian terberat adalah melaksanakannya; namun, banyak trader yang malas meluangkan waktu untuk menyusun rencana dan langsung melakukan trading.

12. Trader yang dapat menghasilkan uang tidak hanya bekerja keras selama jam buka pasar, tetapi juga pekerjaan sebelum dan sesudahnya sama pentingnya.

13. Begitu menyadari bahwa penilaian sendiri salah, segera keluar. Mereka memilih pasar atau saham yang tren jelas, sabar menunggu kesempatan masuk yang ditawarkan oleh pergerakan menarik. Mereka tidak berpikir bahwa penilaian mereka lebih baik daripada pasar; mereka hanya menerima kesempatan yang diberikan oleh pasar secara pasif. Mereka dapat mengendalikan emosi mereka sepenuhnya, selalu fokus, dan tidak melakukan terlalu banyak jenis trading yang berbeda secara bersamaan; trading tidak boleh dilakukan terlalu sering.

Bagian Pertama: Membangun Dasar

1. Cara terbaik untuk mencegah kesalahan adalah melakukan kesalahan; kerugian yang nyata dapat membuat Anda merasakan makna dari kesalahan, dan hanya dengan bersungguh-sungguh menghindari, Anda tidak akan membuat kesalahan yang sama di situasi yang serupa. Kerugian nyata dapat memberi Anda pengalaman yang sulit didapat dari trading simulasi. Pada akhirnya, ketika rasa sakit menjadi sangat berat hingga tidak bisa ditanggung, Anda tidak akan membuat kesalahan yang sama lagi.

2. Pengalaman adalah guru terbaik, jadi jangan berkecil hati karena kerugian, sebaiknya anggap kerugian sebagai biaya pendidikan yang harus Anda bayar.

3. "Modal yang cukup" adalah syarat yang sangat penting, sehingga Anda tidak akan memiliki gangguan pikiran saat trading.

4. Tekanan finansial akan jelas mempengaruhi sikap trading Anda; jadi, kondisi keuangan Anda akan tercermin dalam performa trading.

5. Setiap trader tidak bisa terhindar dari kerugian akibat kesalahan. Perbedaan nyata antara pemenang dan pecundang terletak pada sikap mereka dalam mengatasi kesalahan.

6. Setiap kali Anda merasa melakukan kesalahan, Anda harus berhenti sejenak untuk memikirkan; apa sebenarnya yang Anda lakukan salah, bagaimana cara menghindari kejadian yang sama di masa depan, mengapa Anda memutuskan hal tersebut dan sekarang bagaimana seharusnya Anda bertindak. Setelah menangani dengan baik, Anda juga harus melakukan peninjauan semacam itu.

7. Salah memahami arah pasar tidak selalu salah; trader sekitar setengah waktu mungkin salah mengartikan arah pasar. Meskipun hasilnya adalah kerugian, tetap ada perbedaan antara yang benar dan salah, kuncinya terletak pada sikap dalam menangani posisi kerugian. Begitu menyadari bahwa Anda salah memahami pasar, segera keluar, itu adalah keputusan yang paling bijaksana; sebaliknya, jika Anda merasa beruntung dan berharap pasar tiba-tiba berubah dan membebaskan Anda, itu adalah kesalahan. Meskipun hasilnya menguntungkan, itu bisa jadi salah. Baik untung maupun rugi, mengejar harga adalah tindakan yang salah. Melakukan kesalahan, lalu belajar darinya adalah bagian dari proses trading dan pembelajaran di dunia keuangan.

8. Selain belajar dari kesalahan, trader juga perlu memahami apa yang telah mereka lakukan dengan benar, kemudian mencari cara untuk melanjutkannya.

9. Saya selalu melakukan peninjauan terhadap trading saya setiap hari. Untuk setiap trading yang tidak tepat, saya akan mencatat informasi terkait dalam folder "tidak boleh terulang".

10. Lebih baik mengalami kerugian pada trading yang benar daripada mendapatkan keuntungan dari trading yang sembrono.

11. Kerugian adalah bagian yang tak terhindarkan dalam trading keuangan; mengenali kerugian dengan tepat mampu menonjolkan keunggulan trader.

12. Mulai trading dengan keuntungan bisa jadi merupakan bencana, bukan berkah.

13. "Jangan fokus pada mendapatkan uang, cobalah seminimal mungkin untuk tidak kehilangan uang. Setiap sen sangat berharga, pastikan untuk menjaga agar tetap di saku Anda atau mencurinya dari saku orang lain."

14. Kunci untuk menang terletak pada tidak kehilangan terlalu banyak saat rugi. Jika posisi kerugian dapat diakui, keuntungan akan secara alami terakumulasi.

15. Alihkan fokus dari 'menang' ke 'jangan kalah', maka peluang menang akan lebih besar;

16. Setiap trader hampir tak terhindarkan mengalami kebangkrutan; ini mungkin salah satu karakteristik dari trading keuangan, merupakan bagian dari proses trading.

17. Begitu orang mulai overtrading atau mengambil terlalu banyak risiko, tidak lama kemudian mereka akan bangkrut. Biarkan saya memberikan peringatan khusus - kesalahan ini paling mudah terjadi saat keberuntungan sedang berpihak.

18. Pemenang harus memiliki tekad untuk menang dan siap untuk berjuang dalam jangka panjang. Tidak hanya bekerja serius; pemenang harus memiliki keinginan untuk tumbuh dan bersedia meningkatkan diri. Tekad tidak hanya digunakan untuk melindungi modal; Anda juga harus melihat kesalahan Anda dengan benar dan bersedia untuk memperbaikinya. Terus terlibat dalam trading berarti Anda harus terus meningkatkan, meninjau kesalahan Anda. Ini juga berarti Anda harus terus membaca, menghadiri lokakarya untuk menjadikan diri Anda trader terbaik. Percayalah bahwa Anda adalah trader terbaik; ini sangat penting; jika Anda memiliki keraguan, Anda tidak akan bisa berhasil karena Anda akan berkembang sesuai harapan Anda.

19. Jika Anda bertekad untuk menjadi trader terbaik, Anda harus melacak kemajuan Anda. Dalam hal ini, mencatat jurnal trading adalah salah satu cara terbaik. Jurnal trading dapat membantu Anda mengevaluasi kinerja perdagangan, menyoroti pola spesifik dalam proses trading untuk mencerminkan perilaku yang wajar dan tidak wajar. Setelah analisis selama beberapa waktu, Anda dapat melihat mana yang bermanfaat dan mana yang tidak, serta mengamati di pasar mana Anda lebih mahir. Singkatnya, jurnal trading dapat memberikan informasi yang sangat berharga. Jurnal trading hanyalah catatan dari semua hal yang terkait dengan trading; catat semua trading yang Anda lakukan, termasuk motivasi serta hasil akhirnya.

20. Motivasi trading mungkin salah satu isi terpenting dalam jurnal trading. Untuk setiap trading yang dilakukan, jika Anda bisa mencatat alasan masuk dengan jelas, setelah beberapa waktu, keterampilan trading pasti akan meningkat secara signifikan. "Merasa bosan" atau "Saya membeli IBM karena harganya naik 3 dolar dalam 20 menit, dan saya tidak ingin melewatkan kenaikan yang tersisa", bukanlah motivasi trading yang rasional. Jika seseorang mencatat alasan ini di jurnal dan merasa sangat puas, mungkin mereka punya jalan panjang untuk dilalui.

21. Menetapkan target hasil dapat menghindari kehilangan keuntungan yang semestinya diperoleh. Sebelum benar-benar memulai trading untuk membangun posisi, Anda harus mengetahui tingkat keuntungan yang mungkin bisa dicapai. Setelah pembukaan posisi, menetapkan target keuntungan akan membantu dalam mengelola posisi. Ketika harga mencapai target yang telah ditetapkan, sebaiknya ambil keuntungan atau kurangi posisi. Jangan meragukan keputusan sebelumnya hanya karena kondisi pasar terlihat baik. Kondisi pasar memang terlihat baik, jika tidak, harga tidak akan mencapai target keuntungan; setelah memperoleh keuntungan, sangat mungkin emosional Anda akan bergejolak. Jika demikian, emosi dapat mengganggu, membuat Anda tidak bisa berpikir jernih. Setelah mencapai target keuntungan, sebaiknya segera realisasikan dan tinjau kembali, jika pergerakan harga kembali konsolidasi, Anda mungkin bisa mempertimbangkan untuk masuk kembali.

22. Menetapkan stop-loss sebelumnya juga sangat membantu: mengendalikan kerugian dapat memberi tahu kapan harus keluar. Tentang kapan mengakui kerugian, sebaiknya keputusan diambil dalam keadaan pikiran yang sangat jelas, jangan sampai menunggu hingga kerugian yang sebenarnya terjadi dan emosi berfluktuasi.

23. Waktu memegang posisi adalah salah satu faktor kunci dalam menentukan performa trading. Waktu memegang posisi kerugian seharusnya jauh lebih singkat daripada waktu memegang posisi yang menguntungkan.

24. Begitu trading sudah gagal, Anda harus mengakui dan segera keluar dengan kerugian. Banyak orang justru memegang prinsip yang berlawanan; mereka segera mengambil keuntungan dari posisi yang menguntungkan dan menunda posisi kerugian. Izinkan saya menekankan lagi: kecuali Anda mencatatnya, Anda tidak akan pernah tahu berapa lama Anda telah memegang posisi ini.

25. Setiap malam dalam perjalanan pulang, saya selalu meninjau trading hari itu, ingin tahu kesalahan apa yang telah saya lakukan dalam trading yang gagal dan apa yang benar dalam trading yang berhasil. Apa yang disebut gagal atau berhasil, tidak terletak pada jumlah uang yang dihasilkan atau hilang. Memiliki kemampuan untuk segera merealisasikan kerugian dalam trading yang merugi adalah transaksi yang berhasil. Tidak setiap trading berjalan mulus; semakin cepat kerugian dapat direalisasikan dalam trading yang merugi, semakin baik. Posisi yang paling saya hargai sering kali adalah posisi di mana saya melakukan kesalahan.

26. Saat mengalami trading yang sangat tidak menguntungkan, ada baiknya melepas semua posisi dan beristirahat sejenak.

27. Untuk kemajuan dan rencana Anda, harus realistis; persiapkan modal sebanyak yang mungkin. Meskipun trading awal Anda tidak berjalan baik, bahkan kehilangan semua modal, Anda seharusnya tidak merasa putus asa; anggap pengalaman ini sebagai bagian dari jalan menuju kesuksesan, atau sebagai biaya pendidikan yang perlu dibayar untuk menjadi trader terbaik.

28. Pemula harus ingat, jika Anda tidak ingin tersingkir, fokus tidak pada bagaimana menghasilkan lebih banyak uang, melainkan pada bagaimana mengurangi kerugian. Dari segi prioritas, melindungi modal harus lebih diutamakan daripada menghasilkan uang. Bagaimana cara menangani kesalahan itu penting; setiap orang pasti akan melakukan kesalahan, terutama pemula. Meski Anda melakukan hal-hal bodoh, jangan merasa rendah diri; belajar dari kegagalan, cari cara untuk tidak mengulanginya. Catat jurnal trading, tinjau secara teratur, analisis kelebihan dan kekurangan Anda. Jika Anda menemukan diri Anda terus mengulang kesalahan yang sama, Anda perlu berpikir dengan seksama, mungkin Anda tidak cocok untuk trading finansial.

29. Baik dalam kehidupan nyata atau trading finansial, penetapan tujuan harus realistis.

30. Orang yang memiliki modal paling banyak sering kali menampilkan performa terbaik; ada pepatah: "Uang bisa melahirkan uang." Akun yang lebih besar mungkin tidak membuat seseorang menjadi trader yang lebih baik, tetapi memberikan lebih banyak ruang untuk melakukan kesalahan, dengan risiko setiap trading yang lebih rendah dan ketahanan yang lebih tinggi. Semakin lama Anda tinggal di pasar, semakin besar peluang untuk berhasil.

31. Pilihlah peluang dengan probabilitas tertinggi, perhatikan keuntungan yang stabil, jangan berharap untuk menghasilkan satu keuntungan besar dari sejumlah trading. Mereka tidak terlalu peduli dengan angka target keuntungan; mereka hanya fokus pada suksesnya mengelola setiap trading, mendapatkan uang hanyalah hasil alami.

32. Setiap minggu, Anda harus mencari cara untuk menghasilkan keuntungan. Andaikan rasio menang-kalah adalah 45:55, trading yang menguntungkan rata-rata mendapatkan 8 poin, kerugian dari setiap trading tidak boleh lebih dari 4 poin; ini adalah tujuan yang feasible, pasti akan mengarahkan Anda menuju jalur yang benar.

33. Setiap trader harus menetapkan tujuan operasi sebagai arah usaha, tetapi tujuan harus dapat dilaksanakan. Juga ingat, tujuan hanya sebagai pedoman referensi, tidak selalu harus dicapai setiap hari.

34. Trader jangka pendek sebaiknya tidak mencoba untuk menangkap kaki terakhir dari pergerakan pasar; mereka sebaiknya keluar sebelum semua orang berebut untuk keluar. Jika Anda berencana untuk menunggu hingga tren berbalik sebelum keluar, mungkin sudah terlambat, karena harga akan berubah dengan cepat dan ke arah yang merugikan.

35. Ketika volatilitas pasar mencapai tingkat ekstrem yang normal, trader pintar tidak akan terlalu menaruh harapan, kecuali pasar menunjukkan bukti yang bertentangan dengan kuat.

36. Pasar jarang mengalami pergerakan linear.

37. Cara terbaik untuk melindungi modal adalah dengan mengutamakan pengendalian kerugian. Jangan memikirkan cara mendapatkan uang; yang pertama harus dikendalikan adalah kerugian. Jika Anda dapat melakukan ini, setelah Anda mengumpulkan cukup keterampilan trading, Anda masih akan memiliki modal yang cukup untuk digunakan.

38. Semakin kuat tren, semakin hebat penarikannya. Anda harus menunggu hingga harga tidak terus naik sebelum masuk dalam konsolidasi atau penarikannya. Jika tidak, Anda mungkin akan membeli di dekat harga tertinggi dan kemudian terpaksa keluar saat harga saham ditarik kembali. Meskipun ini mungkin berarti Anda sepenuhnya kehilangan kesempatan masuk, Anda tetap harus menunggu harga kembali. Meskipun kehilangan kesempatan, lalu bagaimana? Pasar membuka setiap hari, peluang selalu ada. Pastikan untuk belajar menunggu penarikan harga - mengurangi kemungkinan kegagalan sama dengan meningkatkan peluang menang.

39. Bahkan ketika pasar mulai melemah, sikapnya harus tetap realistis.

40. Setiap tren pada akhirnya akan berakhir;

41. Salah satu cara untuk bersikap realistis terhadap trading adalah dengan menganggapnya sebagai profesi Anda. Untuk mencapai kesuksesan, tingkat keseriusan Anda terhadap trading finansial tidak boleh kalah dari wirausahawan mana pun.

42. Keputusan bisnis harus diambil dengan teliti, tidak boleh dilakukan secara sembarangan. Di dalam batas yang mungkin, pengusaha akan berusaha menghindari kejadian yang tidak terduga. Bahkan jika Anda melewatkan gelombang awal sebuah tren, mengikuti kemudian tidak akan terlambat selagi permintaan stabil dan risikonya tidak tinggi.

43. Dibandingkan dengan industri lainnya, risiko trading finansial sangat tinggi, jadi sikap harus lebih hati-hati. Setiap trading harus dipandang sebagai bisnis. Dari sudut pandang pengusaha, tujuan trading adalah untuk mengejar keuntungan maksimal dengan risiko yang paling rendah. Jika Anda tidak dapat menganggap aktivitas trading finansial sebagai bisnis dan hanya mencari kesenangan semata, maka seharusnya pergi ke kasino - pada akhirnya dua hal ini memiliki hasil yang sama. Sayangnya, beberapa orang terjebak dalam kesenangan trading, tidak pernah ingin meningkatkan diri menjadi trader terbaik, hanya dengan menganggap trading finansial sebagai bisnis, bukan sekadar alat hiburan, sikap Anda mungkin bisa lebih objektif.

44. Kunci terbesar dari suatu bisnis mencapai kesuksesan terletak pada adanya rencana bisnis yang solid.

45. Jika Anda bersedia membayar harganya, Anda pasti akan mendapatkan hasil. Menyusun rencana trading mirip dengan mengembangkan prospektus untuk dana bersama. Terlepas dari bidang mana pun, isi rencana bisnis secara fundamental mirip. Dalam kata lain, Anda harus meyakinkan orang lain untuk berinvestasi. Karena itu, proses menyusun rencana bisnis akan membantu Anda memahami biaya dan berbagai faktor terkait, membantu Anda memperlakukan aktivitas trading dengan serius. Anda akan menemukan betapa sulitnya mencapai target imbal hasil yang tidak realistis. Anda juga akan memahami risiko yang terlibat dalam trading finansial dan modal yang dibutuhkan. Anda harus menjelaskan ide-ide Anda, parameter, dan potensi terlibat dalam trading, serta berbagai masalah yang mungkin timbul. Semua ini membantu Anda menilai risiko yang sebenarnya, dan menetapkan tujuan yang lebih realistis. Anda dapat memperhitungkan modal yang diperlukan untuk menjalankan bisnis trading dan biaya untuk mempertahankan kehidupan sehari-hari serta kebutuhan darurat.

46. Kebenaran yang penting: prinsip utama dalam trading finansial adalah bertahan hidup, bukan tentang seberapa banyak uang yang dihasilkan.

47. Menjadi trader terbaik berarti Anda tidak hanya menetapkan tujuan realistis untuk diri sendiri dan kemampuan Anda, tetapi juga menetapkan tujuan realistis dalam penampilan pasar.

48. Risiko kebangkrutan selalu ada, tetapi selama Anda bertekad untuk menjadi trader terbaik, kebangkrutan juga merupakan pengalaman berharga yang bisa dipelajari. Pada awalnya, kerugian sering terjadi, dan kebanyakan trader mengalaminya. Jangan mengharapkan diri Anda menjadi trader bintang dalam semalam; setidaknya berikan diri Anda dua tahun untuk memahami pasar. Sikap realistis memang penting, tetapi tetaplah percaya pada diri sendiri, yakini Anda adalah trader terbaik, dan katakan kepada diri sendiri setiap hari - jika tidak, Anda tidak akan pernah menjadi yang terbaik.

49. Anda tidak perlu terlalu memikirkan berapa banyak yang bisa dihasilkan; kuncinya adalah tidak kehilangan terlalu banyak uang. Tetapkan tujuan yang realistis yang mungkin tercapai, dan Anda memiliki peluang untuk menjadi trader yang lebih baik.

Bagian Kedua: Menggunakan Analisis Teknikal

1. Banyak trader profesional tidak terlalu memperhatikan perkembangan berita nyata selama trading, sebaliknya, mereka lebih memperhatikan reaksi pasar terhadap berita. Trader profesional biasanya melakukan trading berlawanan arah dari ekspektasi. Saya menemukan banyak peluang trading dengan probabilitas tinggi berasal dari kombinasi tindakan ini.

2. Jangan pernah mengejar pergerakan pasar yang didorong oleh berita; sebaliknya, tunggulah pasar untuk mencerna berita sepenuhnya sebelum memutuskan bagaimana siapa yang harus bereaksi. Jika Anda kehilangan satu kesempatan, pasar akan selalu menawarkan kesempatan lainnya. Jika Anda kebetulan memegang posisi terkait, jangan terlalu bersemangat atau panik. Demikian pula, tunggu hingga pasar sedikit tenang sebelum memutuskan bagaimana harus bereaksi.

3. "Beli saat rumor menyebar, jual saat berita menjadi kenyataan." Banyak pelaku pasar hanya memperhatikan performa harga aktual, dan kemudian berlawanan dengan perkembangan berita. Mereka tahu bahwa harga pasar sudah mencerminkan kejadian di berita, dan setelah berita diluncurkan, harapan tidak lagi ada. Tanpa harapan, orang cenderung merealisasikan keuntungan, yang menyebabkan perubahan harga. Sesi trading yang benar terjadi sebelum berita diumumkan; setelah berita dikeluarkan, tidak ada lagi keuntungan yang bisa ditangkap, uang cerdas dengan sendirinya akan keluar dari pasar.

4. Pengaruh berita itu sendiri tidak selalu signifikan. Yang lebih penting adalah posisi trader terkait dan bagaimana mereka memperkirakan perkembangan berita tersebut. Ketika berita diumumkan, trader cerdas memperhatikan reaksi pasar dan trader lainnya. Secara prinsip, ketika berita buruk diumumkan, jika harga saham atau komoditas tidak turun tetapi justru naik, ini menggambarkan karakter bullish, yang berarti Anda seharusnya membeli. Ini mungkin menunjukkan bahwa pasar sudah merespons berita tersebut sebelumnya. Sebaliknya, jika harga saham atau komoditas tidak naik meskipun ada berita baik, maka mungkin Anda harus menjual. Singkatnya, isi berita itu sendiri tidak begitu penting, yang lebih penting adalah bagaimana pasar merespons.

5. Semakin tinggi ekspektasi pasar terhadap berita positif atau negatif tertentu, semakin besar potensi kerugian bagi mereka yang trading mengikuti arah berita tersebut. Jika pasar mengharapkan berita positif tertentu, setiap kali berita diumumkan, tren yang ada biasanya akan berakhir. Ini karena pasar sudah memperkirakan, dan berita berkembang seperti yang diharapkan. Setelah berita positif diumumkan, pasar sering kali tidak dapat terus naik. Di satu sisi, ini karena pembeli yang ingin masuk sudah masuk semua, tidak ada pembeli yang tersisa untuk mendorong harga lebih tinggi. Ketika "bodoh terakhir" masuk, uang cerdas mengetahui saatnya untuk merealisasikan keuntungan. Jika perkembangan pasar sepenuhnya memenuhi ekspektasi yang seharusnya diumumkan setelah berita diluncurkan, maka tunggu sampai situasi sedikit tenang sebelum memutuskan apa yang harus dilakukan. Jika Anda masuk terlalu cepat, Anda mungkin terjebak di puncak harga atau dasar yang rendah.

6. Berita itu sendiri tidak penting; reaksi pasar adalah yang utama. Hanya dengan konfirmasi sinyal teknik, berita fundamental dapat dipercaya.

Bagian Ketiga: Analisis Teknikal

1. Grafik harga dengan mudah menunjukkan apakah harga saat ini sedang naik, turun, atau bergerak mendatar. Yang benar-benar sulit adalah bagaimana menggunakan indikator teknis dan pola harga untuk memperkirakan pergerakan di masa depan.

2. Mengamati struktur waktu yang lebih lama, Anda dapat melihat arah tren utama berkembang, dan lebih mudah menetapkan level support dan resistance.

3. Kunci terbesar untuk menghasilkan uang adalah "mengesampingkan kerugian segera, membiarkan posisi yang sukses terus menghasilkan keuntungan". Tetapi sebagian besar orang sering kali cepat-cepat menutup posisi yang berhasil.

4. Mengapa orang mengalami kerugian umumnya karena trader mencoba melawan tren, ingin menebak puncak atau dasar pasar. Trader harus ingat satu pepatah pasar yang tua: "Tren adalah teman Anda"; cobalah trading sejalan dengan arah tren. Transaksi dengan probabilitas tertinggi biasanya juga transaksi yang mengikuti arah tren. Jika Anda mencoba melawan tren, sama saja dengan melawan momentum pasar. Tren di pasar ada satu alasan: partisipan pasar - secara keseluruhan - yakin bahwa harga harus bergerak ke arah tertentu. Dalam situasi ini, pilihlah semangka besar, bersebelah dengan momentum pasar, bukan sebaliknya.

5. Trading mengikuti tren adalah prinsip analisis teknik yang paling umum diterima, karena ini adalah cara trading dengan probabilitas tertinggi. Sayangnya, pasar sering kekurangan tren yang jelas. Namun, jika ada tren yang jelas, jangan pernah melewatkan. Trading mengikuti tren paling mudah mendapatkan keuntungan karena ini mewakili jalur perkembangan harga dengan tekanan paling rendah. Oleh karena itu, tugas utama trader adalah berpikir tentang arah perkembangan mengikuti tren. Setelah menentukan arah tren, sebaiknya posisi harus dibangun sejalan dengan arah tren, kecuali ada cukup bukti yang menunjukkan hal sebaliknya. Jika ingin menilai tren jangka panjang, gunakan grafik harian, mingguan, dan bulanan. Semakin lama tren bertahan, semakin besar kekuatannya.

6. Jangan percaya pada breakouts dengan mudah karena harga sering kali hanya mengalami breakout palsu saat sesi trading.

7. Meskipun garis tren dilewati, setidaknya perlu mengakhiri posisi mengikuti tren yang telah ada; tetapi itu tidak berarti bahwa tren pasti akan berbalik, dan mungkin juga tidak perlu membangun posisi baru berdasarkan arah breakout. Garis tren yang sudah dilanggar tidak selalu menunjukkan bahwa tren telah berbalik, karena tren yang ada mungkin hanya mengalami pengurangan sudut perkembangan, dan pasar juga bisa menjadi sideways tanpa arah yang jelas. Selain itu, breakout juga bisa menjadi breakout palsu. Dengan kata lain, setelah garis tren dilalui, harga sering kali kembali ke tren asal setelah satu atau dua pola. Setiap kali harga mendekati garis tren, Anda harus mengasumsikan bahwa garis tren dapat berfungsi, tetapi tetap harus siap "jika terjadi sesuatu yang tidak diinginkan". Mengenai apakah breakout tersebut valid atau palsu, trader perlu siap untuk kedua situasi.

8. Jangan pernah mengejar harga.

9. Dalam kondisi pasar yang berlawanan, saya percaya yang terbaik adalah tetap berada di luar, jangan mencoba untuk mendapatkan "keuntungan tambahan".

10. Secara umum, semakin panjang periode perhitungan moving average, semakin baik mencerminkan tren mendasar.

11. Apapun bentuk breakout-nya, selama itu adalah breakout yang valid, kemungkinan pergerakan eksplosif mungkin muncul setelahnya. Sistem breakout juga memiliki keuntungan lain; jika terjadi pergerakan besar, trader dapat menghindari berdiri di sisi yang salah.

12. Jika harga melewati high sebelumnya, maka Anda harus membeli; jika harga jatuh melewati low sebelumnya, maka Anda harus menjual; ini mungkin salah satu strategi breakout yang paling umum.

13. Baik support maupun resistance, keduanya mungkin dilanggar. Pasar dapat melewati rentang harga mengikuti arah tren jangka panjang, tetapi juga dapat terjadi reversi tren. Semakin lama rentang harga bertahan, semakin besar pergerakannya, semakin mudah menarik perhatian. Mengenai target harga breakout, metode pengukurannya umumnya adalah: jarak vertikal pergerakan breakout kurang lebih sama dengan panjang horizontal rentang harga.

14. Gap menunjukkan salah satu sisi kekuatan antara pembeli dan penjual lebih kuat dari pihak lainnya. Jika momentum dari gap dikumpulkan dengan baik, pergerakan breakout dapat terus berkembang. Meskipun sebagian besar gap akhirnya akan terisi, namun gap breakout sering kali mewakili titik awal pergerakan besar.

15. Ketika harga melewati garis tren atau moving average dan menciptakan tren baru (semoga), ini termasuk jenis breakout lain. Meskipun kita semua berharap untuk trading sejalan dengan arah tren utama, namun terlepas dari seberapa kuat tren itu, pada akhirnya tetap dapat mengalami breakout. Setiap kali harga mendekati garis tren, biasanya Anda tidak seharusnya mengharapkan garis tren akan dilanggar, namun jika breakout terjadi, seharusnya siap. Struktur waktu yang lebih panjang, maka breakout menjadi lebih penting, tetapi struktur dan operasi dari breakout itu sendiri mirip pada semua jenis struktur waktu. Selain itu, semakin besar sudut incline garis tren, semakin besar kemungkinan terkena breakout.

16. Jika harga mendekati garis tren dan volume tidak meningkat secara signifikan, itu menunjukkan bahwa garis tren kemungkinan akan berfungsi. Jika volume transaksi terlihat meningkat pada saat breakout terjadi, maka kemungkinan breakout meningkat. Dalam proses harga menuju breakout ke atas, volume harus meningkat, karena itu menunjukkan bahwa trader yang tidak memiliki posisi mulai membeli, dan short covering, bahkan berbalik dari short menjadi long. Dalam situasi ini, pergerakan tersebut akan mengakumulasi momentum yang signifikan, melanggar support atau resistance. Jika volume tidak meningkat, itu menunjukkan bahwa minat trader untuk terlibat rendah, dan ada pertarungan antara bulls dan bears, sehingga meningkatkan kemungkinan breakout yang tidak valid. Jadi, jika tidak ada volume yang signifikan selama proses breakout, pergerakan selanjutnya menjadi sangat tidak pasti, jadi jangan masuk terlalu cepat.

17. Jika harga bergerak mengikuti arah tren utama dan menembus high yang sebelumnya (atau low), segera masuk dan bangun posisi long (atau short); strategi ini memiliki probabilitas tinggi. Jika puncak gelombang bertahan, ini adalah fenomena konfirmasi dari tren naik. Oleh karena itu, dalam perkembangan tren naik, setiap kali high sebelumnya dilanggar, bisa mempertimbangkan untuk membangun posisi mengikuti tren.

18. Jika tren tidak kuat, harus menerapkan strategi stop-loss yang cerdas, sampai Anda benar-benar menguasai gelombang harga yang sedang terjadi. Jika Anda memutuskan untuk melakukan trading berdasarkan pergerakan breakout ini, Anda juga harus mengambil strategi stop-loss yang sesuai.

19. Mencoba menebak puncak atau dasar pergerakan harga adalah hal yang sangat sulit. Karena ini termasuk posisi berlawanan tren, dan frekuensi kesalahan dalam penilaian cukup tinggi, maka kerugian pun akan sangat signifikan. Posisi semacam ini harus memiliki stop-loss, dan harus memiliki keputusan untuk menerima kerugian dengan tegas.

20. Ketika harga menembus kisaran konsolidasi, trader harus memperkirakan target harga setelah breakout efektif, untuk menilai rasio risiko terhadap imbalan. Jika hubungan antara risiko dan imbalan tidak ideal, maka sebaiknya jangan masuk.

21. Anggaplah breakout awal sebagai sinyal untuk bertindak, kemudian gunakan indikator teknis lain dan struktur waktu untuk mengelola faktor-faktor masuk yang sebenarnya. Jika Anda melewatkan titik masuk yang ideal, jangan terburu-buru mengejar harga; jika tidak mendapatkan kesempatan ini, tunggu kesempatannya berikutnya.

22. Stop-loss bagaimanapun memiliki kekurangan, yaitu tidak dapat mencegah breakout palsu.

23. Kecuali Anda memiliki kesabaran dan tekad, sangat sulit untuk trading berdasarkan pergerakan breakout. Frekuensi breakout palsu cukup tinggi. Meskipun tingkat keberhasilan untuk trading tersebut biasanya sangat rendah, tetapi jika berhasil, imbalan sering kali cukup signifikan. Jadi, bahkan jika 80% perdagangan Anda gagal, performa keseluruhan masih berpotensi mendapatkan keuntungan. Jika Anda dapat dengan hati-hati memilih dan sabar menunggu titik masuk yang lebih jelas, ini dapat meningkatkan peluang keberhasilan trading Anda. Mengamati pergerakan volume, menggunakan indikator oscillators, dan mengandalkan grafik dengan periode waktu yang lebih panjang, sambil menunggu pullback setelah breakout, dapat membantu meningkatkan peluang. Analisis pasar yang familiar dan temukan jenis breakout yang memiliki tingkat keberhasilan yang lebih tinggi berdasarkan pengalaman Anda, itu pasti akan sangat membantu. Breakout yang tidak terduga biasanya menghasilkan efek terbaik. Jika support tertentu sangat kuat dan semua orang memperkirakan harga akan rebound di titik tersebut, tetapi sebaliknya akhirnya harganya jatuh, maka banyak trader akan keluar dari posisi mereka atau melakukan reversal, yang akan memperburuk pergerakan harga setelah breakout. Sebaliknya, jika semua orang yakin bahwa level tertentu bisa dilanggar dan sudah mengatur posisi sebelumnya, maka saat breakout sebenarnya terjadi, pasar tidak lagi memiliki kekuatan untuk memanfaatkan pergerakan harga setelah breakout.

24. Trading dengan peluang tinggi biasanya harus mengikuti arah tren utama; begitu kesempatan yang tepat muncul, sikap harus lebih positif. Akhirnya, biarkan saya ingatkan lagi kepada semuanya: jangan sekali-kali mengejar harga. Risiko mengejar harga terlalu tinggi, sebaiknya tunggu pullback. Mungkin Anda harus sabar menunggu, tetapi kesabaran biasanya berharga.

25. Semuanya tahu cara untuk masuk posisi, tetapi kunci sebenarnya untuk sukses terletak pada mengetahui kapan dan bagaimana keluar. Saya dapat mengatakan dengan percaya diri bahwa sebagian besar posisi trading pada titik tertentu pasti menghasilkan keuntungan bahkan posisi yang dibangun hanya dengan mencocokkan. Strategi keluar yang efektif tidak hanya dapat memaksimalkan keuntungan tetapi juga mengurangi kerugian. Namun, sangat mengejutkan bahwa meskipun keputusan keluar sangat penting, pandangan buku trading biasanya tidak sebanding dengan keputusan masuk. Tanpa strategi keluar defensif, seorang trader hampir tidak mungkin berhasil.

26. Seorang trader harus tahu bagaimana mengakhiri posisi kerugian, tahu di mana harus menetapkan stop-loss, dan bersedia untuk terus memegang posisi yang diinginkan, serta tahu kapan harus keluar dengan keuntungan. Jika tidak, mereka tidak mungkin menjadi trader yang sukses. Masuk adalah hanya sebagian dari keseluruhan proses trading. Mengetahui kapan Anda harus mengakhiri posisi yang sukses dan yang gagal adalah bagian lain yang sangat penting dari keseluruhan proses yang bahkan lebih penting dari masuk. Kebanyakan trader mengalami kerugian karena tingkat keuntungan dari posisi yang sukses tidak sebanding dengan kerugian dari posisi yang gagal. Posisi yang berhasil tidak dapat memanfaatkan potensi keuntungan sepenuhnya, kerugiannya tidak lebih rendah daripada kerugian dari posisi yang gagal. Dari semua trading yang dilakukan trader, rata-rata, jumlah kegagalan biasanya lebih tinggi daripada yang berhasil. Oleh karena itu, jika trader ingin sukses, keuntungan yang diperoleh dari setiap trading yang berhasil harus melebihi kerugian yang diderita dari trading yang gagal.

27. Pertama, jangan biarkan pemikiran orang lain mempengaruhi trading Anda; kedua, tidak peduli seberapa banyak uang yang dihasilkan, selama posisi yang Anda pegang terus menguntungkan, jangan tutup.

28. Cara terbaik adalah merealisasikan sebagian keuntungan tetapi tetap memegang beberapa posisi. Dengan cara itu, jika situasinya tidak berjalan baik, setidaknya Anda sudah mendapatkan sebagian keuntungan. Jika harga terus naik, selain posisi tersisa yang berpartisipasi dalam kenaikan, Anda juga bisa mempertimbangkan untuk menambah. Jadi, meskipun kondisi pasar dalam konsolidasi, setidaknya ada risiko untuk breakout ke bawah, tetapi tingkat pengungkit risiko sudah berkurang, dan merealisasikan sebagian keuntungan. Strategi keluar yang rasional harus mempertimbangkan kemungkinan keluar secara bertahap. Anda tidak perlu keluar sekaligus. Namun, banyak orang tidak mempertimbangkan kemungkinan ini sama sekali.

29. Baik saat keuntungan atau kerugian, jika motivasi untuk memasuki posisi tidak lagi ada, Anda harus mempertimbangkan untuk keluar.

30. Investor real estat tahu bahwa tiga faktor kunci yang menentukan nilai adalah: lokasi, lokasi, dan lokasi. Dalam trading finansial, tiga elemen kunci untuk sukses adalah: mengakui kerugian, mengakui kerugian, dan mengakui kerugian. Bagaimana membatasi kerugian dari trading yang gagal bahkan lebih penting daripada cara meningkatkan keuntungan dari trading yang berhasil. Mengenai strategi keluar, yang paling penting untuk dipertimbangkan adalah di mana harus keluar agar tidak menyebabkan kerugian parah. Hanya dengan mengetahui kerugian terburuk yang mungkin terjadi Anda dapat mempertimbangkan potensi keuntungan yang mungkin bisa didapat. Posisi kerugian harus cepat keluar dalam situasi yang tepat. Jika Anda menolak untuk mengambil kerugian, Anda tidak akan mendapatkan keuntungan sama sekali. Mempelajari bagaimana mengakui kerugian adalah salah satu pengetahuan yang paling penting bagi trader finansial.

31. Menetapkan stop-loss yang telah ditentukan sebelumnya adalah penting, karena kerugian kecil tidak akan terlalu menyakitkan, tetapi jika kerugian terus bertambah, itu akan menjadi bencana.

32. Seorang trader yang berhasil adalah mereka yang tahu bagaimana menangani posisi kerugian.

33. Stop-loss sebaiknya ditetapkan tepat di posisi yang tepat berdasarkan kondisi pasar, tidak seharusnya mencerminkan perspektif subjektif trader, atau mungkin stop-loss ditetapkan terlalu dekat, sehingga tidak memberi ruang gerak yang tepat bagi posisi trading; dengan kata lain, sebuah posisi bisa saja benar-benar kehilangan semua peluang untuk sukses dan sudah dibawa keluar oleh stop-loss. Yang lebih buruk adalah jika stop-loss ditetapkan terlalu jauh, kerugian mungkin menjadi terlalu serius.

34. Sebelum masuk, Anda harus sudah mengetahui posisi keluar yang terburuk; informasi ini memungkinkan Anda untuk mengontrol risiko dan menilai apakah rasio risiko terhadap imbalan pantas diambil. Jika Anda tidak menetapkan stop-loss sebelumnya, meskipun Anda hanya memiliki stop-loss mental, hal itu bisa menjadi masalah. Harap diperhatikan bahwa stop-loss dapat diatur secara nyata dalam trading atau hanya dikejar dalam pikiran. Sebagian besar trader tidak memiliki disiplin yang cukup untuk mengeksekusi stop-loss mental. Oleh karena itu, kecuali Anda memiliki tingkat disiplin ini, lebih baik Anda menetapkan stop-loss dalam bentuk nyata.

35. Stop-loss adalah syarat yang memadai untuk keluar, tetapi bukan syarat yang diperlukan. Jangan berasumsi bahwa posisi aman hanya karena stop-loss belum terjadi. Meskipun posisi seharusnya menetapkan stop-loss, Anda tidak harus dikeluarkan oleh stop-loss. Anda harus keluar setiap kali merasa tidak beres, baik itu dengan sedikit kerugian atau sedikit keuntungan. Membangun kebiasaan ini dapat membantu Anda menghemat banyak uang, setidaknya dalam jangka panjang.

36. Stop-loss yang ditetapkan dalam rentang aktif normal pasar atau dalam garis tren sangat mungkin menyebabkan Anda keluar saat tidak seharusnya menghentikan posisi Anda.

37. Stop-loss yang ditetapkan terlalu ketat sering menjadi penyebab terjadinya kerugian. Tidak salah kerugian tidak terlalu serius, tetapi hanya dengan menempatkan stop-loss dalam rentang aktivitas normal pasar, posisi tersebut sering kali terkena stop-loss. Stop-loss yang ditetapkan terlalu ketat akan mengurangi tingkat keberhasilan trading; beberapa pengejaran trading yang mungkin berhasil pada akhirnya bisa berakhir dengan kerugian kecil, karena Anda sama sekali tidak memberi mereka kesempatan.

38. Pasar sering kali diarahkan oleh level harga bulat atau garis tren, jadi disarankan untuk menetapkan stop-loss di luar titik harga kunci ini, bukan di dalam. Selain itu, antara level harga kunci dan harga stop-loss, sebaiknya ada jarak yang cukup. Jika stop-loss ditetapkan terlalu dekat dengan level harga kunci, ketika terjadi pergerakan yang lebih tajam, stop-loss masih dapat secara tidak terduga dipicu.

39. Pasar memberikan Anda posisi stop-loss yang tepat; inilah cara yang benar.

40. Mampu membedakan antara trading dengan peluang tinggi dan trading dengan peluang rendah adalah salah satu syarat utama bagi trader finansial untuk menjadi lebih baik dibandingkan rekan-rekannya. Hanya trader finansial semacam ini yang dapat memaksimalkan potensinya dan memanfaatkan momen. Ketika saya memberi tahu orang-orang bahwa saya adalah trader keuangan profesional, kebanyakan dari mereka berpikir trading finansial tidak jauh berbeda dengan perjudian. Memang benar bahwa beberapa trader finansial memiliki keberuntungan seperti penjudi, tetapi keduanya berbeda. Trading finansial bukanlah perjudian. Seorang trader profesional, jika dia mematuhi rencana trading dan menerapkan prinsip manajemen keuangan yang ketat serta strategi trading yang bijaksana, dapat menghasilkan uang secara berkelanjutan. Lantas, bagaimana cara mematuhi rencana trading untuk mendapatkan penghasilan yang stabil? Yang paling penting adalah menghitung trading dengan peluang tinggi dengan rasio risiko yang ideal dan imbalan yang tinggi; kecuali Anda dapat melakukan ini, tidak ada bedanya antara trading finansial dan perjudian.

41. Trading dengan peluang tinggi terdiri dari banyak syarat, salah satu yang terpenting adalah menentukan apakah trading tersebut pantas untuk diambil risiko. Melakukan trading dengan peluang tinggi tidak berarti Anda tidak akan kehilangan uang, tetapi setidaknya kehilangan yang ditanggung kecil saat Anda salah prenilai, sedangkan saat benar, Anda akan meraih imbalan yang melimpah. Aspek menonjol dari trading peluang tinggi lainnya adalah menggunakan semua pengetahuan dan alat yang Anda miliki, sabar menunggu peluang trading yang baik. Yang paling penting adalah jangan mengambil risiko berisiko tanpa kepastian. Seorang trader lebih baik mematuhi kualitas trading dibandingkan dengan kuantitas. Kecuali telah mempertimbangkan dengan baik, lepaskan, bahkan jika itu menyebabkan Anda melewatkan beberapa peluang. Kurangi frekuensi trading dan Anda dapat mengeliminasi trading yang memiliki rasio risiko terhadap imbalan yang tidak ideal.

42. Rencana trading adalah kombinasi dari manajemen modal dan strategi trading. Program semacam ini dapat membantu trader melakukan trading yang bijaksana dan menjauh dari trading yang tidak dipikirkan dengan matang. Strategi trading adalah rencana trading yang diterapkan trader setiap hari untuk mengimplementasikan rencana tradingnya. Strategi trading memastikan bahwa setiap trading yang dilakukan memiliki alasan yang jelas sebelum beroperasi, bukan melakukan trading hanya berdasarkan minat sesaat. Sayangnya, banyak orang yang tidak memiliki rencana trading dan strategi trading saat trading. Rencana trading yang baik hanya memperbolehkan Anda untuk melakukan trading dengan peluang tinggi. Begitu Anda membuat rencana, bagian tersulit adalah mengeksekusinya. Salah satu cara untuk mengeksekusi rencana trading adalah dengan menggunakan sistem mekanis murni sebagai dasar pengambilan keputusan Anda.

43. Trader terbaik cenderung hanya beroperasi di satu pasar atau satu jenis saham, dan menjadi ahli di dalamnya.

44. Penting sekali untuk terus-menerus menunggu dengan sabar. Saya tidak bisa cukup menekankan hal ini. Seperti halnya seorang penjudi yang cerdas, dia hanya akan bertaruh berani ketika tangan yang bagus dan probabilitas kemenangan sangat besar. Seorang trader juga harus menunggu kaliber kesempatan peluang yang tinggi. Anda tidak perlu melakukan setiap trading yang Anda lihat, tidak perlu terburu-buru terjun ke trading yang sudah siap dikerjakan. Sebagai trader, tidak melakukan apa-apa adalah bentuk kemewahan yang bagus; mengamati pasar sebelum trading juga adalah suatu hal yang benar. Seperti kucing Sufi yang menunggu burung pipit jatuh ke tanah. Tunggu sampai Anda mendapatkan bukti yang sangat baik bahwa trading tersebut memiliki kesempatan peluang tinggi.

45. Dalam kondisi pasar yang kuat, mencoba menebak puncak atau dasar harga adalah trading dengan peluang rendah.

46. Jangan pernah membeli saat harga meningkat tinggi dan berada di zona overbought; saat pasar mencapai batas atas saluran atau area resistensi, jangan pernah melakukan pembelian. Ketika harga telah melanggar garis tren naik, itu bukanlah saat yang tepat untuk membeli.